Tata Motors, indijski automobilski gigant i vlasnik Jaguar Land Rovera, priprema se za strateški iskorak u Evropu nakon što je postigao sporazum o preuzeti Ivecov posao s komercijalnim i industrijskim vozilimaOva operacija međunarodnog značaja, cijenjena na 3.800 miliona eura, izričito isključuje odbrambenu diviziju italijanskog proizvođača, koja će krenuti drugačijim putem i koju će preuzeti Leonardo, italijanska grupa specijalizirana za odbranu, od strane 1.700 miliona eura.
Objava, koju su obje kompanije zajednički proslavile ove srijede, predstavlja jednu od najvećih operacija u evropskoj automobilskoj industriji posljednjih godina i, istovremeno, garantuje da... Iveco održava svoje sjedište i naslijeđe u Torino, čuvajući radna mjesta i industrijsku strukturu. Sporazum je uslovljen potpunim odvajanjem odbrambene linije, što je ključni aspekt za regulatorno odobrenje i koji postavlja vremenski okvir za konačnu integraciju.
Detalji i struktura transakcije
La Ponuda Tata Motorsa Sastoji se od dobrovoljnog javnog sticanja svih običnih dionica Iveco Grupe, što predstavlja cijena od 14,1 eura po dionici u gotoviniOvaj iznos, zajedno sa bonus za dioničare od prodaje obrambenog područja (procijenjeno između 5,5 i 6 eura po dionici), odražava premija između 22% i 25% u poređenju sa ponderisanom prosječnom cijenom kvartala prije objave, što pokazuje spremnost kupaca da se povoljnije pozicioniraju u odnosu na prethodno vlasništvo porodice Agnelli (preko Exora, sa 27% Ivecovog kapitala).
Operacija je dobila jednoglasnu podršku upravnog odbora Iveca., kao i uz podršku Exora, koji se obavezao da će podržati transakciju i glasati za nju na narednim sastancima dioničara. To također uključuje Ivecovo uklanjanje s Milanske berze i zadržavanje njegovih trenutnih industrijskih pogona, uključujući postrojenja Madrid i Valjadolid u Španiji.
Planirani raspored i predstojeći koraci
Proces se neće odmah ostvariti. Očekuje se da prodaja odbrambene divizije Leonardu Očekuje se da će sporazum biti zaključen u prvom kvartalu 2026. godine, dok će akvizicija Ivecovog poslovanja s komercijalnim vozilima od strane Tata Motorsa biti formalizirana u drugom kvartalu te godine. Sporazum, između ostalog, ovisi o odobrenju evropskih regulatornih i tijela za zaštitu konkurencije, kao i o završetku transfera poslovanja s odbrambenim sektorom.
Tata Motors obavezao se na poštuju Ivecovu kulturu, vrijednosti i korporativni identitet, održavajući svoje historijske brendove i sjedište, i bez otpuštanja ili zatvaranja fabrika direktno povezanih s poslovanjem. Indijska kompanija naglašava da je njena posvećenost podršci i ubrzanju svoje strategije inovacija, održivosti i globalnog rasta, bez promjene radne snage.
Ekonomske implikacije i globalno prisustvo
Spajanje podrazumijeva stvaranje grupa sa ukupnim prihodima od približno 22.000 milijarde eura i obim prodaje veći od 540.000 vozila godišnjeGeografska distribucija rezultirajućeg novog klastera bit će robusna: Evropa će doprinijeti sa 50% prometa, Indija sa 35%, a Amerika sa 15%.Konkurentske pozicije na tržištima u razvoju u Aziji i Africi će također biti ojačane.
Obje kompanije vjeruju da će im komplementarnost njihovih proizvodnih portfolija i međunarodni doseg omogućiti da iskoriste smjela ulaganja i riješe izazove održive mobilnosti i elektrifikacije. Nadalje, očekuje se da će konsolidacija olakšati industrijske i tehnološke sinergije, proširujući globalni otisak spojenog entiteta bez stvaranja značajnih preklapanja.
Uticaj na radnu snagu i evropsku industriju
Jedna od ključnih obaveza kompanije Tata Motors je ne provoditi smanjenje broja zaposlenih ili zatvaranje proizvodnih centara nakon integracije. Iveco ima oko 34.000 zaposlenih širom svijeta., rasprostranjena u 29 fabrika i 31 istraživačko-razvojnom centru. Samo u Španiji ima pogone u Madrid i Valjadolid koji će nastaviti s radom u okviru nove strukture. Upravni odbor i italijanske vlasti naglašavaju važnost održavanja lokalne zaposlenosti i proizvodnje kao strateških nacionalnih dobara.
Ekonomski gledano, operacija dolazi u vrijeme kada Iveco prolazi kroz period opadajućih rezultata: u posljednjih pola godine, neto dobit koja se može pripisati pala je za 15,8% na 143 miliona eura, sa prometom od 6.807 miliona (pad od 6,5%). Prognoze su prilagođene i sada se očekuje pad između 3% i 5% za cijelu godinu u odnosu na prethodnu godinu.
Odbrambena divizija u rukama Leonarda
Paralelno s glavnom operacijom, Leonardo, italijanska javna grupa posvećena vojnom i vazduhoplovnom sektoru, preuzela je odbrambenu diviziju kompanije Iveco (IDV i ASTRA) za ukupno 1.700 miliona euraOva jedinica ima proizvodne centre u Italija, Njemačka, Rumunija i Brazil, sa približno 2.000 zaposlenih i snažnim fokusom na rješenja za kopnenu odbranu, kao što su oklopna vozila i teške platforme. Za Leonardo, ova akvizicija jača njihovu poziciju evropskog lidera u kopnenoj odbrani i omogućava im proširenje tehnološkog portfolija.
Integracija IDV-a u Leonardo planirana je prije kraja prvog kvartala 2026. godine, nakon što se ispune svi regulatorni zahtjevi i završi razdvajanje poslovanja.
Slike | Iveco
